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为何敏感性能够度量融资约束?

有关于融资约束相关指标的量化标准及融资约束的度量方法。目前使用较多的是投资-现金流敏感性和现金-现金流敏感性。对于这两种模型的理论逻辑,为何敏感性能够度量融资约束呢?

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